抗戰勝利前夕，偏門偏科的軍統特訓班留級生許忠義被迫到即將開赴東北的中共部隊，臥底期間被我軍的言行仁義所感化，對共產黨有了新的認識，決心向我黨自首。
經考察，黨組織決定利用他在經濟、戰略方面的天賦，派潛回國民黨瀋陽軍統站爲我軍提供急需的戰略物資。
許忠義利用國民黨內部的窘迫處境和戰後厭惡內戰、貪婪的心理巧施妙計，爲我軍提供了大量急需的物資，同時在國民黨軍統內部站穩了腳跟。
許忠義在軍統的老對手齊公子也來到了瀋陽。齊公子屢屢使出致命招數，卻每每被化解於無形。敵人制定了險惡的“滲透”計劃。許忠義找到了一個萬全的破解辦法，將敵人擊敗。
